近日，新京报记者盘点15家超市上市企业2020年业绩报告，利群股份、步步高等5家企业营收、净利双下滑。其中，利群股份、ST人乐、新华都、步步高、华联综超等9家企业营收下滑，利群股份下滑幅度最大，为32.57%；安德利、联华超市2家亏损，7家企业净利同比下滑。
2020年，疫情促使传统超市数字化进程迅猛发展，通过小程序、直播、社区团购等渠道布局，多家企业线上业务表现亮眼。不过，传统超市企业仍面临电商和新零售瓜分市场的困局，线下门店也在经历“老业态重构，新业态遭遇洗牌”，大卖场、mini店、新业态等均频传关店消息。专家表示，“超市+”社区生活功能的改造和重构，多业态全渠道发展，以及生鲜供应链构建，或将成为未来发展和竞争的关键布局。
9家上市企业营收同比下降
据新京报记者盘点的15家上市超市企业中，2020年，15家企业总营收达3108.62亿元，净利达56.87亿元。因受疫情宅经济的影响，超市企业在2020年上半年业绩迅猛，但随着疫情缓解，宅经济降温，传统超市企业仍面临市场被电商瓜分、受新零售影响等困局。
从营收来看，15家企业业绩悬殊较大。排名在“第一梯队”的是高鑫零售（大润发+欧尚）和永辉超市，分别以954.86亿元和931.99亿元位列第一和第二。联华超市虽以263.31亿元的营收排名第三，但与第一和第二营收有不小差距。家家悦、步步高、中百集团和北京京客隆则在分别以166.78亿元、157.36亿元、131.29亿元、119.84亿元位列营收第四至第七名。
2020年，15家超市上市企业中有8家的营收不超过100亿元，其中包括华联综超95.49亿元、利群股份83.89亿元、ST人乐59.81亿元、新华都51.91亿元、三江购物43亿元、国光连锁22.54亿元、安德利17.66亿元、中国顺客隆8.89亿元。
从营收增减来看，15家企业中有9家营收同比下降，其中达到两位数下滑的企业有7家。利群股份下滑幅度最大为32.57%。从营收涨幅看，仅有永辉超市、家家悦、三江购物的营收涨幅在8%至10%之间。
制图/新京报记者 欧阳晓娟
7家上市企业净利同比下滑
从净利上看，2020年，15家企业中有2家为亏损企业。其中联华超市营收排名第三，但净利却亏损最严重，为3.19亿元。值得关注的是，联华超市已连续6年亏损。另外，安德利亏损660万元左右。
从净利排名来看，高鑫零售、永辉超市和家家悦分别以28.72亿元、17.94亿元和4.28亿元排名前三。从净利增减上看，15家企业中有7家企业同比下降，其中，安德利净利同比下降143.14%。利群股份、步步高和三江购物净利同比下降幅度明显，分别下降46.54%、35.35%、23.77%。新京报记者还注意到，中百集团2020年的净利4300万，但净利同比增幅高达323.01%。
从市值规模上看，高鑫零售和永辉超市属于行业龙头，均超500亿。第三名家家悦市值超100亿元。步步高、利群股份、国光连锁、三江购物等5家企业市值位于50亿-100亿元之间；中百集团、新华都、华联综超、ST人乐、联华超市等5家企业市值位于10亿-50亿元之间。值得关注的是，年营收近120亿的北京京客隆，市值仅5.11亿元，被外界称之为超市企业市值“垫底王”。
线上业务到家订单发展迅猛
据15家上市企业业绩报告显示，线上渠道、到家业务、社区团购等成为2020年发展的关键词，多数企业在2020年疫情期间数字化进程加快，线上订单发展增幅明显。
据高鑫零售披露的数据，截至2021年3月31日止15个月，高鑫零售旗下大润发线上业务占比达到24%。其中，生鲜商品约占线上订单的一半。2020年，永辉线上销售额达104.5亿元，同比增长198%，占主营收入比重提升至10%。其中，“永辉生活”自营到家业务销售额同比增长147%。2020年，步步高的团购业务较2019年增幅达42.5%；同时，数字化会员销售额增长16.7%。
“线上线下相融合”也是超市零售业在2020年发展的举措之一。以家家悦为例，该公司提高数字化社群运营能力，通过顾客“线上下单、到店自提”的方式，线上线下相互导流；同时加速推进直播、社区团购业务。
值得关注的是，部分上市超市企业线上月活跃用户与其他未上市企业仍有差距。据第三方比达咨询的最新数据显示，2021年1月，永辉超市月活跃用户409.6万人，大润发生鲜月活跃用户128.4万人，排在物美多点（1409万人）、盒马（1047.1万人）等之后。
老业态面临重构，新业态遭遇洗牌
与线上业务表现亮眼不同，超市企业线下门店面临“老业态重构，新业态遭遇洗牌”的局面。2020年，多家超市企业优化举措，选择关闭一些线下门店，尤其是大卖场、mini店、新业态等；而改造和重构，多业态全渠道发展、生鲜供应链建设等，或将成为未来发展和竞争的关键词。
高鑫零售财报称，公司于2019年启动大卖场重构项目。报告期内，高鑫零售关闭了3家华东门店，开设10家新大卖场、3家中型超市（中润发或大润发Super）及32家小型超市（小润发或大润发mini）。截至2021年3月31日，已完成38家大卖场改造。未来，重构大卖场的数量将以每年40家到50家的速度推进。
永辉超市在新业态方面的探索不尽如人意。据了解，永辉超市孵化的“超级物种”高端超市，于2020年上半年已减少至50余家，且多地在不断关店中。另一方面，永辉mini店数量由573家降至156家，而这个数据在2021年Q1季度，再次减少86家，仅剩70家。关于公司今后发展问题，永辉超市董事长张轩松在年度股东大会上回应称，永辉将回归到民生超市的原点，让家庭主流顾客回归，在存量中做增量；同时将进一步推进数字化转型战略。
新京报记者还注意到，15家上市超市企业除了面临自身改革和转型以外，也将面临外部选手的冲击。近日，每日优鲜、叮咚买菜、美菜网、钱大妈等均传出启动IPO消息。与此同时，将物美超市和麦德龙打包的“物美科技”也正式向港交所递交上市材料。家乐福中国也对外表示要谋求独立上市。另一方面，会员店模式的超市业态发展迅猛，沃尔玛旗下山姆会员店、盒马x会员店、Costco（开市客）会员店等均频频传来门店新布局。
“老牌超市的改造和重构，需要赋予‘超市+’的功能，不仅只有超市购物，而应与餐饮、人际交往、民生需求等社区生活功能结合；另一方面，超市零售企业还需大力布局生鲜供应链，这些才是传统超市未来发展和竞争的关键举措。”北京财贸职业学院研究员、中国商业联合会专委会委员赖阳向新京报记者表示。
新京报记者 欧阳晓娟
编辑 秦胜南 校对 柳宝庆
